As Ofertas Iniciais de Moedas (ICOs) são os meios mais comuns de arrecadação de fundos para novos projetos no espaço das criptomoedas. Os investidores que participam de ICOs fazem julgamentos com base na credibilidade da equipe, do whitepaper e da comunidade. No entanto, com a abordagem da ICO, não há garantia de sucesso para os desenvolvedores ou investidores.
Que coisa maravilhosa seria se os desenvolvedores pudessem garantir o sucesso de seus projetos e os investidores pudessem fazer investimentos de baixo risco. Felizmente, Polkadot e Kusama oferecem uma solução especial para essa preocupação: empréstimos coletivos.
O que é um empréstimo coletivo?
Um empréstimo coletivo é semelhante ao financiamento coletivo. Crowdfunding é o processo pelo qual um grande grupo de indivíduos levanta fundos para apoiar um novo empreendimento ou projeto. Por outro lado, no Crowdloans, um grande número de investidores ("crowd") contribui com fundos ("empréstimo") como um investimento a ser recuperado posteriormente para a equipe de um projeto.
Por exemplo, os investidores contribuem com fundos para uma equipe construindo um projeto parachain por meio de empréstimos coletivos Polkadot ou Kusama. No entanto, os fundos não são entregues diretamente à equipe. Ninguém pode acessar os fundos contribuídos, pois eles estão bloqueados apenas para o leilões de slots parachain. O vencedor do leilão é o projeto que (em um snapshot específico) tem o maior número de tokens DOT ou KSM bloqueados para o leilão de slot parachain. A equipe vencedora também recompensa os investidores por suas contribuições por meio de tokens de projeto.
Investir em um empréstimo coletivo pode ter um de dois resultados. A primeira é que o projeto ganha no Leilão Parachain, e seu DOT/KSM contribuído será desbloqueado para você após cerca de dois anos. No segundo cenário, se o projeto falhar, seu DOT/KSM contribuído será desbloqueado após alguns dias. Você recupera todo o seu DOT/KSM em ambos os cenários. Isso é diferente o que acontece em uma ICO.
O que é um leilão de slots Parachain?
As Parachains se conectam à Polkadot alugando um slot da Relay Chain por até 96 semanas, com opção de renovação. Um leilão on-chain atribui slots parachain, com os vencedores do leilão bloqueando um título em DOT durante toda a duração do arrendamento. Leilões e empréstimos coletivos aumentam as apostas para projetos de blockchain, motivando-os a mostrar sua tecnologia e obter o apoio da comunidade antes de irem ao ar.
Ambos Kusama (KSM) e Polkadot (DOT) são construídos em dois tipos de blockchains:
- cadeia de retransmissão: a rede principal que lida com as transações.
- Parachains: blockchains personalizados vinculados à cadeia de retransmissão e usam recursos de computação para validar transações.
Veja como funcionam os leilões de slots parachain:
Colagem
As equipes da Parachain concordam em bloquear (ou vincular) uma porcentagem dos tokens DOT/KSM pelo prazo do contrato para participar de um leilão. Eles não podem usar o DOT/KSM para outras atividades, como transferências ou apostas, enquanto ele estiver vinculado a um arrendamento.
Custo do Leilão
Após a concessão, todos os tokens DOT ou KSM são desbloqueados, para que as equipes não precisem "gastar" DOT ou KSM em leilões. Portanto, o custo de oportunidade de não poder usar o DOT ou KSM vinculado para outros fins é a melhor maneira de descrever o custo do arrendamento.
Empréstimos coletivos
Após o aluguel, os contribuidores do empréstimo coletivo obtêm seu DOT/KSM de volta, e as equipes de parachain podem recompensá-los de várias maneiras, inclusive distribuindo o token nativo do parachain.
Duração do Leilão
No Polkadot, os leilões apresentam um período de licitação aberto que dura cerca de uma semana. A hora exata do encerramento do leilão é decidida retrospectivamente após a conclusão do período de licitação. Isso desencoraja o "sniping de leilões" apressado e encoraja uma descoberta de preço mais precisa.
Duração do Slot e Períodos de Aluguel
Cada slot da Relay Chain pode ser alugado por no máximo 96 semanas. Os parachains podem especificar a duração do arrendamento desejado enquanto fazem lances em um slot, escolhendo entre uma faixa contígua de incrementos de 12 semanas chamados períodos de arrendamento. Se muitos parachains licitarem com sucesso em termos de arrendamento não sobrepostos, eles podem ganhar o mesmo leilão.
Crowdloans: como eles funcionam?
A Polkadot and Kusama Network tem um recurso integrado chamado Polkadot/Kusama Crowdloan Campaign que permite que os projetos tomem emprestado DOT ou KSM (levantar DOT/KSM) de suas comunidades de apoio e licitar uma certa quantia para reservar um lugar na cadeia de revezamento Polkadot/Kusama.
Embora alguns projetos tenham conseguido agilizar o processo, os princípios das campanhas de empréstimo coletivo Polkadot/Kusama permanecem os mesmos. Qualquer pessoa com uma parachain registrada pode lançar uma campanha de empréstimo coletivo Polkadot/Kusama.
Veja como é participar de um empréstimo coletivo Polkadot/Kusama:
- Primeiro, você e outros membros da comunidade bloqueiam seus tokens DOT/KSM contribuindo com seu projeto preferido. Esses tokens são armazenados em um módulo especial que é seguro e protegido na cadeia de retransmissão.
- O módulo de empréstimo coletivo fará um lance em nome do projeto que você apoiou assim que o leilão da parachain começar. Este processo continuará até que um slot de parachain seja garantido ou o leilão termine.
- Se o projeto que você financiou não for bem-sucedido, seus tokens bloqueados serão liberados para você.
- No entanto, se o projeto que você apoiou for bem-sucedido, seus tokens permanecerão bloqueados na cadeia de retransmissão até que a concessão expire.
- Mesmo que seus tokens fiquem bloqueados por muito tempo, os projetos bem-sucedidos expressarão sua gratidão por seu apoio, fornecendo NFTs exclusivos ou tokens de projeto.
Como participar de empréstimos coletivos
O site de um projeto (on-chain), a GUI Polkadot.js (on-chain) ou um custodiante, como Binance ou Kraken, são formas de acessar um empréstimo coletivo. Não há requisitos ou restrições KYC para Crowdloans; no entanto, você deve ter uma conta Polkadot ou tokens para participar.
Aqui estão as etapas a serem seguidas para participar de um empréstimo coletivo na GUI do Polkadot.js:
- Vá para Polkadot.js.org.
- Se você não tiver uma conta, você pode criar uma conta clicando no botão contas guia na página inicial.
- Clique em Adicionar Conta e siga as instruções na tela até criar uma conta com sucesso.
- Agora você pode retornar à página inicial para participar de um empréstimo coletivo.
- Você pode alternar entre as Parachains Kusama e Polkadot clicando no menu superior esquerdo. Escolha qualquer uma das redes na cadeia de retransmissão Polkadot. Neste caso, vamos selecionar via paridade.2 imagens
- Depois de selecionar a parachain crowdloan, clique Rede na página inicial e clique em Parachains.
- Clique no Empréstimo coletivo guia e você verá uma lista de por vir, em andamento, e concluído leilões.
- Clique Contribuir no lado direito do projeto para o qual você deseja doar tokens (neste caso, podemos escolher entre Crust e OmniBTC).2 imagens
- Escolha a conta que deseja contribuir de e coloque o desejado valor da contribuição participar.
- Contribua clicando no Contribuir botão.
-
Assine e envie a transação.2 imagens
Quais são os benefícios de um empréstimo coletivo?
Um empréstimo coletivo pode ser uma ferramenta crucial para os projetos lançarem sua rede em Kusama ou Polkadot. Os benefícios dos empréstimos coletivos Polkadot e Kusama são numerosos. Como proprietários de projetos, os empréstimos coletivos permitem que você financie seus projetos criativos sem o incômodo e o estresse de encontrar financiamento privado para seu projeto.
Embora os benefícios do crowdloans sejam vastos, aqui estão alguns deles:
- Crowdloans permitem que um projeto transmita sua demanda e atraia novos participantes.
- Por meio do crowdlending, os interessados em um projeto podem apoiá-lo.
- Os tokens são concedidos àqueles que os contribuem.
- Você pode usar Kusama ou Polkadot para iniciar um projeto.
- A distribuição de tokens é fácil para membros da comunidade e apoiadores entusiastas do projeto.
- É uma maneira eficiente de arrecadar fundos e ganhar a confiança de seus possíveis usuários.
- Não há necessidade de arrecadar fundos para cobrir o custo de um slot de parachain.
Empréstimo coletivo vs. ICO: Qual é o melhor?
A diferença entre um ICO e um crowdloan é que um ICO é um evento de arrecadação de fundos do público, e um crowdloan é um evento de arrecadação de fundos da comunidade. As ICOs são normalmente para projetos específicos e podem estar na forma de moedas, tokens ou ações. Os empréstimos coletivos geralmente são para quem precisa de financiamento para um projeto que atenda a determinados critérios.
A diferença entre crowdloan e ICO é que, com crowdloan, você tem a garantia de que receberá seus fundos de volta, independentemente de o projeto atingir seus objetivos ou não. Com o ICO, uma vez que você comprou a moeda, vale o que vale no mercado. Nesse sentido, há menos risco com crowdloans do que com ICOs. Investir em uma ICO pode oferecer um maior potencial de recompensa, mas também maior risco.
