As exchanges descentralizadas facilitam a negociação de criptomoedas em um livro-razão distribuído e não armazenam dados pessoais, saldos de contas, alocações de portfólio ou posições de fundos de seus clientes.
Embora as DEXs não sejam uma maneira infalível de tornar os investidores imunes ao comportamento criminoso, elas fornecem um controle muito maior sobre nossas moedas do que suas contrapartes mais centralizadas. Com isso em mente, vamos dar uma olhada mais profunda no que define uma exchange descentralizada e as principais considerações que os investidores devem ter ao escolher sua DEX favorita.
Como funcionam os DEXs?
As trocas descentralizadas utilizam contratos inteligentes para permitir que os comerciantes troquem ativos sem a necessidade de um intermediário. Enquanto isso, os serviços oferecidos pelas bolsas centralizadas podem ser comparados aos disponíveis pelos bancos. Essas trocas centralizadas armazenam nossa criptografia em locais centrais e fornecem seus próprios níveis de segurança e vigilância, o que pode ajudar a tornar mais fácil mover moedas e trocá-las em um ambiente on-line plataforma.
Devido à sua natureza descentralizada, os DEXs permitem que os usuários negociem diretamente de suas carteiras implementando contratos inteligentes por trás da plataforma de negociação. Isso dá aos traders total responsabilidade sobre suas criptomoedas, e somente eles serão os culpados caso o dinheiro acabe na carteira errada ou percam suas chaves privadas.
As principais exchanges descentralizadas foram construídas diretamente em blockchains que suportam contratos inteligentes. Normalmente, utilizando o amplo ecossistema financeiro descentralizado Ethereum, existe atualmente uma ampla gama de trocas que permitem aos usuários acessar inúmeros criptoativos que suas contrapartes centralizadas não têm acesso para.
Mas qual DEX está mais bem equipada para atender às suas necessidades? Vamos dar uma olhada mais profunda em cinco considerações que os investidores devem fazer antes de escolher uma exchange descentralizada.
1. Avalie suas metas de criptomoeda
Embora as trocas descentralizadas sejam ótimas para oferecer maiores níveis de controle sobre suas criptomoedas e possam fornecer acesso a volumes muito maiores de ativos em relação às exchanges centralizadas, é importante observar que eles podem ser difíceis para inexperientes comerciantes.
Para começar a negociar usando um DEX, você precisará manter um carteira de criptomoeda externa como MetaMask e vinculá-lo ao DApp. Embora esse processo possa ser automatizado, também pode se tornar tedioso para os usuários que estão acostumados a ter suas carteiras incorporadas em trocas centralizadas.
Pensando nisso, se você é um investidor que simplesmente quer comprar e manter bitcoin, pode valer a pena adotar trocas centralizadas e manter suas moedas em suas carteiras incorporadas ou transferi-las para uma carteira externa para manter a longo prazo.
2. Considere as criptomoedas que você deseja trocar
Embora um DEX possa capacitar os traders a descobrir grandes volumes de criptomoedas de pequena capitalização para trocar, as opções são limitadas aos seus respectivos pools de liquidez. Isso significa que algumas trocas terão mais opções do que outras.
Por exemplo, o Uniswap possui cerca de 5.500 tokens para troca, o SushiSwap possui mais de 1.400 e o Pancake Swap possui apenas 290 tokens.
Em outros lugares, 1Inch suporta milhares de tokens devido ao DEX rastrear mais de 50 fontes de liquidez Ethereum para oferecer taxas de negociação competitivas, que podem ser um grande trunfo para os comerciantes que procuram acessar o maior conjunto possível de criptomoedas.
Antes de escolher uma DEX, lembre-se de quais moedas você provavelmente trocará e verifique quais trocas as hospedam.
3. Entenda sua tolerância a riscos
As trocas centralizadas geralmente passam por um processo de verificação antes de listar novos tokens para os usuários comprarem e negociarem. No entanto, devido à natureza descentralizada das DEXs, é possível para qualquer pessoa criar uma moeda e listá-la para compra por meio de uma troca descentralizada.
Isso torna os usuários de DEX mais propensos a puxões de tapete, em que o proprietário de uma moeda abrirá sua criptomoeda para compra antes de retirar sua participação considerável no ativo - fazendo com que seu valor caia.
Mesmo que você esteja satisfeito com a moeda que pesquisou e queira comprar, vale lembrar que moedas de pequena capitalização como a aqueles listados exclusivamente em DEXs são mais propensos a possuir níveis muito maiores de volatilidade do que seus de maior capitalização homólogos. Isso pode tornar as moedas mais arriscadas de segurar.
4. Considere a facilidade de uso
Trocas diferentes possuem interfaces diferentes e níveis variados de complexidade. É importante saber as diferenças entre Pancake Swap, 1Inch, SushiSwap e Uniswap em relação à usabilidade.
Para usuários mais novos, a simplicidade do SushiSwap pode ser mais atraente, embora A Uniswap se estabeleceu como líder de mercado em todo o cenário DEX, e seu layout simples, juntamente com vários recursos extras, mostra por que é preferido por tantos traders.
5. Pesando os perigos de tokens não verificados
Por fim, é importante cobrir os perigos de tokens não controlados listados em DEXs. Por serem plataformas descentralizadas, você fica mais provavelmente encontrará uma fraude usando um DEX devido aos altos volumes de criptomoedas acessíveis disponíveis para compra em todo o ecossistema.
Quer se trate de uma moeda copiada projetada para enganar os investidores para que comprem em um tapete puxado ou um esquema Ponzi que o proprietário pagou um grupo de influenciadores para promover antes de retirar seu patrimônio, você deve ficar atento ao usar qualquer DEX.
Para muitos de nós que se preocupam em ser enganados pelo nosso dinheiro, pode valer a pena escolher um DEX que promova ativamente a alfabetização de criptografia e blockchain para seus usuários.
Embora muitos DEXs tenham procurado introduzir classificações de risco antes de uma negociação ser estabelecida, como Pancake Com o sistema de avaliação de risco de semáforo da Swap, os usuários precisam levar mais tempo pesquisando ativos antes comprando-os.
Juntamente com o útil sistema de alerta de risco do Pancake Swap, DEXs como SushiSwap, 1Inch e Uniswap têm blogs e guias úteis listados em seus respectivos sites para ajudar os usuários a ficarem cientes de qualquer ameaças.
A interoperabilidade é recompensadora
Muitos investidores não procuram simplesmente um DEX favorito e, em vez disso, optam por vincular suas carteiras à bolsa mais útil no momento que melhor atende às suas necessidades. Isso permite que os usuários avaliem os riscos por meio do Pancake Swap enquanto continuam a trocar suas criptomoedas usando Ethereum em trocas alternativas conforme e quando necessário.
Esteja você dando seus primeiros passos em criptografia ou seja um trader experiente esperando sua terceira corrida de touros, usando um DEX pode ser uma ótima maneira de manter seus ativos sob controle e evitar as vulnerabilidades de segurança de trocas. Além disso, com a quantidade certa de pesquisa e uso de carteira externa, a utilização de uma DEX para fazer trocas pode se tornar totalmente perfeita.
